투자 합병 끊임없이 패 널 업계 구조 재 구축

2020 년 패 널 업 계 는 새로운 정세 에 직면 하 였 고, 하반기 이후 산업의 통합 세 는 더욱 맹렬 해 졌 다.예전 에 TCL 과학기술 이 삼 성 쑤 저 우의 생산 라인 을 인수 한 후에 샤프 (폭 스 콘 산하) 가 JDI 의 백산 공장 을 인수 했다. 현재 국내 에서 도 중국 판 다 를 생산 하 는 라인 이 인 수 를 기다 리 고 있어 앞으로 액정 시장의 집중 도가 한층 높 아 질 것 으로 예상 된다.

판 넬 을 돌 이 켜 보면 산업 핵심 구역 의 이전 은 미국, 일본 에서 한국, 대만 으로 이 어 졌 다. 현재 산업 체인 은 중국 대륙 으로 빠르게 모이 고 있다. 그 중에서 액정 은 긴 장 이다. OLED 는 각 측 이 겨냥 한 미래 장 이 고 거두 들 은 발언권 을 미리 쟁탈 하고 있다.현재 전 세계 의 패 널 산업 은 아직도 '양 초 다 강' 의 구 조 를 나타 내 고 있다. 중국의 기업 들 은 신속하게 발전 하고 있다. 현재 복잡 한 산업 환경 에서 강자 가 주기 적 구 조 를 거 스 르 고 약 자 는 도태 된다.

올해 상반기 에 전염병 상황 요소, 산업 주기 가 낮 고 전 세계 무역 환경 변화 등 여러 가지 영향 을 받 아 국내 주요 패 널 업 체 들 은 적지 않 은 시련 을 겪 었 고 대부분 매출 이 증가 하 며 이윤 이 떨 어 졌 다.

상반기 에 4 대 기업 중 천마 마이크로 전자 매출 은 140.57 억 위안 을 제외 하고 동기 대비 3.69% 하락 한 것 을 제외 하고 경 동방 (608.67 억 위안, 10.59% 증가), TCL 과학기술 (29.3.3 억 위안, 12.3% 증가), 유신 노 (11.65 억 위안, 4.4% 증가) 는 모두 동기 대비 증가 했다.

그러나 상장 회사 에 속 하 는 순이익 의 경우 천마 마이크로 전자 가 동기 대비 15.67% 에서 7.44 억 위안 증 가 했 고 다른 세 곳 은 어느 정도 하락 했 으 며 경 동방 순이익 은 11.35 억 위안 으로 동기 대비 31.95% 감소 했다.TCL 과학 기술 의 순 이윤 은 12.1 억 위안 으로 동기 대비 42.3% 하락 했다. 유신 노 의 순 이윤 은 0.92 억 위안 으로 동기 대비 47.3% 하락 했다.

그러나 올해 2 분기 부터 패 널 공급 과 수요 관계 가 바 뀌 었 고 업 계 는 점차적으로 경기 주 기 를 열 었 다. 업 체 의 실적 이 신속하게 전환 되 었 고 자본 운영 도 빈번 했다.

한 일 은 액정 산업 에서 점차 퇴출 되 어 OLED 발언권 을 쟁탈 하고 있다

한편, 반 년 신문 에 비해 업계 에서 패 널 산업 내 투자 합병 과 미래의 구조 방향 에 관심 이 많다.

삼 성과 LG 가 액정 시장 에서 퇴출 하 겠 다 고 밝 힌 지 오래 지만 삼 성 이 먼저 움 직 였 다.TCL 과학기술 은 28 일 삼 성 쑤 저 우의 8.5 대 액정 생산 라인 과 모듈 공장 을 인수 하 겠 다 고 발표 했다. 이 동시에 삼 성 은 TCL 화성 에 대해 증자 할 것 이 라 고 밝 혔 다. 증 자 된 후에 삼 성 은 TCL 화성 에서 12.33% 의 지분 을 차지 하여 제2 의 대주주 가 될 것 이 라 고 밝 혔 다.

TCL 테 크 놀 로 지 측은 "인수 후 TCL 화성 생산 능력 이 25% 대폭 확장 되 고 2020 년 부터 언덕 을 오 르 기 시작 한 t4 선 까지 더 하면 TCL 화성 생산 능력 은 앞으로 12 개 월 동안 1.6 배 증가 할 것" 이 라 고 밝 혔 다."소주 프로젝트 의 생산 능력 기여 와 t7 의 생산 능력 이 방출 되면 서 앞으로 1 년 반 동안 TCL 화성 빅 사이즈 패 널 생산 능력 이 기 존 에 64% 증가 할 것 으로 예상 된다" 고 밝 혔 다.

TCL 과학기술 COO 겸 CFO 두 연 은 21 세기 경제 보도 기자 에 게 삼 성 을 인수 하 는 것 은 TCL 화성 에 세 가지 협동 이 있다 고 소개 했다들 어 오 는 것 이 비교적 좋 은 재산 이다.

한편, 일본 패 널 기업 인 JDI 가 드디어 재 편 되 었 고 몇 년 동안 적 자 를 본 JDI 는 2017 년 부터 개혁 을 모색 하여 외부 투 자 를 유치 했다.2020 년 8 월 28 일 까지 JDI 는 백산 공장 의 토지 와 건축물 을 샤프 에 게 판매 하 는 한편 3 억 9000 만 달러 의 가격 을 매 긴 다 는 재 구성 계획 을 발표 했다. 다른 한편 공장 의 설 비 를 한 미국 고객 에 게 판매 하 는 한편 JDI 는 고객 이 누구 인지 밝 히 지 않 았 지만 업계 에 서 는 큰 고객 인 애플 이 라 고 생각 하고 있 으 며, 이에 앞서 판 매 된 설 비 를 더 해 총 2 억 8500 만 달러 의 가격 을 매 긴 다.

일본 과 한국 이 액정 시장 에서 탈퇴 한 후에 그들의 중심 은 더욱 고 급 스 러 운 OLED 디 스 플레이 기술 시장 으로 바 뀌 었 다. 특히 한국 기업 은 OLED 에서 선발 우 위 를 가 지 는 동시에 중국 업 체 들 도 연구 개발 과 생산 라인 추진 을 강화 하고 있다.

삼 성 은 작은 사이즈 의 OLED 패 널 에서 먼지 를 날 렸 다. 그룹 지적 문의 에 따 르 면 2020 년 상반기 전 세계 AMOLED 스마트 폰 패 널 출하 순위 에서 78.3% 의 점유 율 을 차지 했다. 이 어 경 동방 (7.7%), LGD (5.0%), 유신 노 (3.3%), 휘 광 전 (3.3%) 순 이 었 다.비록 예전 의 삼 성 이 90% 이상 의 시장 점유 율 을 차지 한 것 에 비해 중국 기업 과 LGD 는 삼 성의 시장 을 계속 쟁탈 하고 있다. 대형 OLED 의 경우 아직도 LGD 만 대규모 양산 할 수 있 지만 TCL 기술 이 든 경 동방 이 든 모두 OLED 인쇄 기술 을 연구 하고 있어 서 대형 OLED 의 병목 을 돌파 하고 자 한다.특히 TCL 테 크 놀 로 지 는 올해 일본 의 JOLED 에 투 자 했 고 광저우 에서 처음으로 8.5 세대 OLED 라인 을 인쇄 하여 2021 년 에 착공 할 계획 이다.

TCL 과학기술 회장 겸 CEO 이 동 생 은 21 세기 경제 보도 기자 와 의 인터뷰 에서 "우 리 는 인쇄 유연성 OLED 방향 으로 6 년 가까이 따라 잡 았 고 광저우 에서 도 4.5 세대 라인 을 구축 했다. 이 프로젝트 는 인쇄 유연성 을 보 여 주 는 국가 혁신 센터 가 되 었 다" 고 말 했다.동시에 일본 의 JOLED 가 올해 새로 건설 한 5.5 라인 이 대량으로 공급 되 기 시작 한 것 을 보 았 다. 이번 투자 의 JOLED 는 기술적 으로 성숙 하고 투자 가 수익 을 얻 는 것 을 보 았 다.다른 한편 으로 는 그 업무 발전 에 참여 하 는 것 이다.JOLED 도 새로운 기술 의 도입 을 약속 하고 기술 을 공유 하 겠 다 고 약속 했다.이 는 새로운 차세 대 프로젝트 의 발전 에 기술적 위험 을 크게 낮 출 수 있다. 우리 가 기획 한 것 은 8.5 세대 이 고 일본 JOLED 와 상호 보완 적 이다.

베 이 징 동방, TCL, 천마 쟁탈 액정 시장

현재 시장 에서 의 인수 서 스 펜스 는 중국 판 다 · LG 의 중국 액정 생산 라인 도 있다.복수 의 업계 관계자 들 은 중국 판 다 를 인수 하 는 사람 중 현재 로 서 는 경 동방 이 TCL 보다 더 큰 가능성 을 보이 고 있 으 며, LG 는 올해 매각 계획 이 없다 고 밝 혔 다.

최종 매수 자가 누구 든 액정 산업 에서 중국 기업 은 이미 정상에 올 랐 다. 그 중에서 도 TV 액정 시장 에서 경 동방 과 TCL 기술 은 똑 같이 나 뉘 어 핸드폰 액정 시장 에서 경 동방, 천마 가 1 계단 을 차지 했다.이후 샤프 가 JDI 의 휴대폰 생산 라인 을 통합 하면 순위 가 달라 진다.

우선 TV 패 널 을 보면 2020 년 상반기 LCDTV 패 널 의 출고 가 전체적으로 위 축 된 것 으로 나 타 났 다. 그룹 스마트 컨설팅 (Sigmantill) 데이터 에 따 르 면 상반기 전 세계 액정 티 브 이 패 널 의 출하 규 모 는 1 억 27 만 대 에 달 했 고 작년 같은 기간 보다 9.8% 크게 감소 했다. 면적 적 으로 큰 사이즈 화 추세 에 따라 하락폭 이 수량 기준 보다 훨씬 낮 았 고 출하 면적 은 7560 만 평 으로 동기 대비 2.3% 감소 했다.

지역 별 로 는 2020 년 상반기 에 중국 대륙 패 널 공장 이 강 세 를 보 였 고 한국 기업 의 탈퇴 전략 은 시장 점유 율 의 빠 른 수축 을 가 져 올 것 이다.생산 능력 의 성장 과 한국 공장 의 퇴출 요소 의 영향 을 받 아 중국 대륙 패 널 공장 의 출하 수량 은 전 세계 시장 점유 율 55.5% 에 달 했 고 출하 면적 의 시장 점유 율 은 59% 에 달 했 으 며 동기 대비 각각 9.3% 와 11.9% 증가 했다. 한국 기업 은 전면적으로 줄 었 고 수량 과 면적 의 점유 율 은 작년 같은 시기의 28.3% 와 28.5% 보다 18.8% 와 19.9% 로 떨 어 졌 다. 대만 지역 의 출하 규 모 는 상대 적 으로 안정 적 인 상 태 를 유지 했다.그러나 시장 점유 율 은 향상 되 었 다.

인민 의 시각 을 묘사 하 다.

분공장 업 체 의 경우 그룹 지적 컨설팅 데이터 에 따 르 면 징 동방 은 업계 1 위 를 계속 유지 하고 상반기 에 출하 수량 이 2300 만 대 를 기 록 했 으 며 동기 대비 16.5% 감소 했다. 수량 감 소 는 주로 G8.532 인치 의 생산 규모 가 큰 폭 으로 감소 하 는 영향 을 받 았 을 뿐만 아니 라 TV 생산 능력 의 중심 도 점차 G10.5 로 바 뀌 었 다. TCL 화성 출하 수량 순 위 는 2 위 를 유지 하고 TV 출하 규모 의 면적 도 모두 증가 하 는 추 세 를 보 였 다. 특히 출하 규모 의 수량 은 모두 증가 하 는 추 세 를 보 였 다.면적 이 42.9% 크게 증 가 했 고 면적 이 2 위 를 차지 했다.

TCL 화성 이 삼 성 소주 공장 을 인수 한 뒤 TV 패 널 출하 량 이 베 이 징 동방 을 넘 어 설 수 있 는 기회 가 생 겼 다. 베 이 징 디 현 사장 최 길 룡 은 21 세기 경제 보도자 에 "2020 년 상반기 만 봐 도 BOE 출하 량 은 22.5M, CSOT 는 20.9 M, SDC 는 소주 공장 에서 상반기 에 전체 5M 패 널 을 생산 했다" 며 "반년 만 봐 도 CSOT 와 소주 공장 을 뛰 어 넘 을 수 있 지만 전체 수요" 라 고 말 했다.시간 대별 로 판단 하 다.현재 TCL 화성 이 2 위 를 차 지 했 으 며, 앞으로 경 동방 과 TCL 화성 이 차지 하 는 비율 은 50% 를 넘 어 2022 년 경, BOE (경 동방) + CSOT (화성) + HKC (혜 과), TV 분야 에서 70% 를 차지 할 것 으로 예상 된다.

핸드폰 시장 을 보면 아 싸 이 (비정 규) 액정 패 널 의 경우 베 이 징 동방 이 앞장 선다. 그룹 지적 문의 데이터 에 의 하면 상반기 에 전체 적 으로 약 1.6 억 편 이 출하 되 었 는데 삼 성, 화 웨 이, 샤 오미, OPPO, vivo 등 이 모두 그의 주력 고객 이다. TPS 액정 패 널 에서 천마 마이크로 전자 가 전 세계 LTPS 에 랭크 되 었 다.LCD 스마트 폰 패 널 의 출고 1 위 는 삼 성, 화 웨 이, OPPO, vivo, 샤 오미 등 브랜드 고객 의 구조 가 안정 적 이다.이와 함께 TCL 화성 은 LTPS LCD 분야 에서 도 힘 을 내 고 있 으 며, 인수 추진 과 생산 능력 이 방출 되면 서 액정 분야 순위 전 은 계속된다.